（原标题：券商私募股权业务“放榜” “龙头”领域超4000亿元 聚焦要点区域及新质坐褥力）manbetx体育游戏app平台

中国基金报记者刘明

跟着上市券商2023年年报络续泄露，这些券商旗下私募股权投资情况也浮出水面。从体量看，中金公司、中信证券等旗下私募股权在管领域赫然着手，中金公司在管领域超4000亿元；从投资地点看，各大券商积极贯彻国度政策，聚焦要点区域及新质坐褥力地点；募资方面，各家券商私募子公司在积极与地方国资互助。

2023年，中央经济服务会议初次建议“荧惑发展创业投资、股权投资”，并将创投和股权投资算作“以科技改进引颈当代化产业体系配置”的要紧老本力量。在政策复古和荧惑之下，券商私募子公司也积极办法，准备在2024年“大干一场”。

中金公司旗下私募股权领域着手

在主要券商中，中金公司私募股权在管领域超4000亿元，行业名次保抓第一。中金公司2023年年报涌现，铁心2023年12月31日，公司私募股权业务通过多种形势在管的钞票领域达到4018亿元。中金公司旗下有中金老本、中金私募股权等业务平台。中金公司官网涌现，铁心2022年底，中金老本面前贬责领域约3595.11亿元，领有跳跃500东谈主的专科投资贬责团队，是中国着手、具有海外影响力的详尽性私募股权投资贬责平台。

金石投资是中信证券旗下主要私募股权子公司平台，不外，中信证券的年报并未奏凯泄露金石投资贬责领域，仅涌现金石投资2023年新基金备案167.9亿元。中信证券暗示，算作公司召募并贬责私募股权投资基金的平台，金石投资在募资端抓续发扬自己上风，2023年完成新基金备案东谈主民币167.90亿元。在2023年6月底的一场步履中，金石投资副董事长、总司理常军胜曾暗示，面前金石投资备案的基金贬责领域有800多亿元，到年底展望在1000亿元傍边。

本色上，不单是一般股权投资，金石投资在不动产私募基金方面也走在前哨。金石投资全资子公司中信金石基金于2014年诞生中国境内首只类REITs不动产基金，铁心讲述期末，累计诞生不动产私募基金共计约349.82亿元，累计贬责领域在国内不动产基金中名次前哨。

华泰证券暗示，铁心讲述期末，旗下华泰紫金投资偏激二级子公司算作贬责东谈主备案存续的私募股权投资基金系数27只，系数认缴领域600.78亿元，系数实缴领域451.92亿元。凭据中国证券投资基金业协会统计，铁心2023年四季度末，华泰紫金投资私募基金月均领域名次行业第三。

国泰君安证券旗下的私募子公司国泰君安创投2023年新增投资姿色（含子基金）21个、认缴出资额15.4亿元。国泰君安母基金围绕要点产业，稳步鼓励对外投资，铁心讲述期末，对外投资认缴金额69.25亿元。2023年末，国泰君安创投私募股权贬责基金数目为38只，贬责基金累计痛快出资额为621.04亿元，累计本色出资额为407.9亿元。

中信建投证券暗示，2023年，旗下私募子公司中信建投老本完成姿色投资跳跃40亿元，新增备案基金13只，新增备案领域东谈主民币116亿元。截2023年末，中信建投老本在管备案基金73只，基金贬责领域超650亿元。铁心2023年末，中信建投老本月均实缴领域居券商私募子公司第五位。

海通证券泄露，公司私募股权投资基金2023年新增投资姿色52个，投资金额31亿元；新增诞生基金10只，实缴募资金额43亿元。铁心2023年末，基金贬责数目系数63只，基金贬责领域系数333亿元。2023年完成3只母基金签约，系数领域超140亿元。海通证券旗下私募子公司海通开元官网泄露，海通开元成立于2008年，注册老本为75亿元，贬责资金领域近550亿元。两者或有统计口径互异。

此外，中国星河证券、申万宏源、招商证券、广发证券等2023年年报也泄露了旗下私募子公司关连情况。中国星河旗下星河改进老本备案基金总领域达257.24亿元；申万宏源主要通过宏源汇富、申万投资等开展私募基金贬责业务，宏源汇富在管私募基金领域超150亿元，申万投资累计贬责总领域跳跃175亿元；招商证券旗下招商致远老本私募基金月均贬责领域（2023年第四季度）为203.83亿元；广发证券旗下广发信德贬责基金实缴领域跳跃170亿元。

以股权投资复古政策新兴产业

在投资方面，各大券商纷纷暗示，私募子公司积极服务国度政策部署，复古国度科技改进政策。

中金公司称，2023年围绕“科技自立自立”“绿色发展”等国度政策部署，不停晋升投资智力与贯通，抓续迭代投资形式，深耕政策新兴产业，深化布局高新工夫、先进制造、新动力、新材料、医疗健康等要点领域，推动科技改进和产业升级。

中信证券暗示，金石投资算作基金贬责东谈主，通过股权投资形势复古合适国度政策新兴产业布局，抓续投资服求实体经济、承担国度要紧姿色配置、打破“卡脖子”关节工夫、保险产业链供应褂讪、践行“双碳”政策等多个方面的科技改进型企业，投资了一批在新材料、新动力、新一代信息工夫、高端制造、医疗健康、当代服务等行业中具有中枢竞争力的企业，以股权投资形势复古国度科技改进政策。

海通证券泄露，在国度要点荧惑发展的关连领域投资占比超50%，而且仍在快速晋升。海通证券称，公司私募股权投资基金积极服务国度政策，将复古和推动实体经济发展摆在高出位置，助力我国经济与产业的转型升级和高速发展。坚抓聚焦国度要点荧惑发展的先进制造、集成电路、生物医药、新动力等产业，关连领域姿色投资金额占比跳跃50%且仍在快速晋升；另一方面，积极践行“投早、投小、投科技”的投资策略，灵验促进企业成长。

招商证券也暗示，招商致远老本围绕科技金融、绿色金融等要点赛谈开展深度盘问，抓续扩大投资领域，为优质科创企业提供精确资金复古，助力国度政策新兴产业的高质料发展。

申万宏源称，宏源汇富坚抓行业、区域、客户聚焦，以详尽金融服务视角开展私募基金投资贬责业务，不停作念大私募基金贬责领域，抓续真切布局优质钞票，切实服务国度政策。

关于2024年的股权投资业务，国度政策、要点区域、科技改进也曾关节词。

申万宏源暗示，将络续积极贯彻国度政策，聚焦合适国度发展政策导向的要点区域和优质钞票，抓续鼓励“专精特新”基金的诞生，积极诞生区域基金，丰富基金家具线，不停加强投资智力配置，进一步梳理区域、行业投资中枢逻辑，高质料作念好基金召募与运维、基金投资以及投后与退出贬责。

中信建投证券暗示，2024年，中信建投老本将难忘金融服求实体经济的初心责任，加大对科技改进、“专精特新”、绿色低碳等要点领域的参与力度，助力科技改进高质料发展，展现国有投资机构的责任担当。

加强与地方国资互助

比年来，私募股权投资行业也在发生变化，政策型资金在出资东谈主中的地位越来越要紧，券商私募子公司也在积极与地方国资等政策型资金互助。

凭据本年年头FOFWEEKLY（母基金周刊）发布的《2023LP全景讲述》，2023年机构LP（有限合股东谈主，即出资东谈主）出资私募股权基金总领域约1.84万亿元，政策型资金领域占比跳跃50%。这些政策型LP涵盖政府辅导基金、政府出资平台、政府机构，资金来源为财政、国有参控股企业政策性出资、劳动单元等。

2023年4月份，中金老本董事长单俊葆在2023第七届大家私募基金西湖峰会上也暗示，中国私募股权市集LP结构发生了很大变化。2022年中国私募股权基金各样出资东谈主占比中，政府（关连出资东谈主）占40.2%，企业占29.2%，个东谈主占12.3%，险资占6.7%，私募资金贬责东谈主占4.2%，金融机构占4.1%。

券商私募子公司也在积极与政策型资金互助。中金公司暗示，2023年，私募股权业务中标多只省、市、区级政府辅导基金，并完成多支直投基金的召募，抓续推动区域调解发展。

申万宏源暗示，宏源汇富的募资端在大西南、长三角等要点区域，加强与政策客户互助，在四川成皆和浙江湖州发起诞坐褥业投资基金。

海通证券暗示，2023年先后完成浦东新区引颈区母基金、安徽海螺工业互联网母基金、海通兴泰长三角互助发展基金等3只母基金签约，系数领域超140亿元，后续将积极发扬母基金“放大镜”“千里镜”“显微镜”作用，作念好母基金投资关连服务。

招商证券也泄露，招商致远老本深耕要点区域，聚焦要点领域，积极服务国度区域调解发展政策，与地方政府、国有企业、国度级基金等互助新设私募股权基金9只，领域达62.25亿元，为区域经济转型升级孝敬力量。

券商私募子公司的稳妥东谈主也时常现身地方政府组织的关连步履。举例，在2023年地方辅导基金、产业基金的步履上，中金老本董事长单俊葆和金石投资副董事长、总司理常军胜等皆有出席。在2023年6月底干涉江西国资举办的产业基金步履上，常军胜暗示，江西有私有的有色、稀土等产业，公司对此皆有盘问追踪，并探究互助。

关于政策型资金的投资诉求，单俊葆暗示，政府LP和传统单一追求财务酬谢的LP最大的不同在于诉求更多元，但愿作念老本招商、赋能招商、并购招商manbetx体育游戏app平台，以促进区域经济发展。因此，面前作念私募股权投资，只是获得财务酬谢是不够的，还需要“投资+赋能”和“投资+服务”臆测。